Trái phiếu là một công cụ tài chính có lịch sử lâu đời, xuất hiện lần đầu từ thế kỷ 17 tại châu Âu với mục đích tài trợ cho chiến tranh và các dự án quốc gia. Đến thế kỷ 20, trái phiếu đã trở thành một phần không thể thiếu trong danh mục đầu tư của nhiều cá nhân và tổ chức trên toàn thế giới. Trái phiếu không chỉ mang lại lợi nhuận ổn định mà còn cung cấp một giải pháp an toàn hơn so với các loại hình đầu tư khác như cổ phiếu hay bất động sản.
Trên thế giới, trái phiếu luôn là một trong những lựa chọn hàng đầu của các nhà đầu tư chuyên nghiệp và tổ chức tài chính lớn. Trong bối cảnh lãi suất ngân hàng thấp và biến động kinh tế toàn cầu, trái phiếu trở thành kênh đầu tư hấp dẫn nhờ tính ổn định và ít rủi ro hơn so với các tài sản khác.
Các quốc gia phát triển như Mỹ, Nhật Bản, và các nước châu Âu đều có thị trường trái phiếu rất sôi động. Trái phiếu chính phủ và trái phiếu doanh nghiệp là hai loại hình phổ biến nhất, mang lại lợi suất hấp dẫn, giúp nhà đầu tư đa dạng hóa danh mục đầu tư. Trong thời kỳ đại dịch COVID-19, khi nhiều doanh nghiệp phải đối mặt với khó khăn tài chính, trái phiếu doanh nghiệp vẫn giữ được sức hút mạnh mẽ nhờ khả năng bảo vệ vốn tốt.
Tại Việt Nam, thị trường trái phiếu đã phát triển mạnh mẽ trong hai thập kỷ qua. Sự ra đời của Luật Chứng khoán năm 2006 đã tạo nền tảng pháp lý vững chắc cho sự phát triển của thị trường trái phiếu. Theo báo cáo của Bộ Tài chính, tổng giá trị thị trường trái phiếu tại Việt Nam đã đạt hơn 30% GDP vào năm 2020, với mức tăng trưởng trung bình hàng năm trên 20%. Điều này cho thấy trái phiếu đang ngày càng thu hút sự quan tâm của nhà đầu tư trong nước.
Xu hướng đầu tư Trái phiếu
Với những ưu điểm vượt trội của mình, trái phiếu là lựa chọn lý tưởng cho nhà đầu tư tìm kiếm sự bảo vệ tài chính và thu nhập đều đặn.
Trái phiếu là sản phẩm đầu tư an toàn
Trước hết, nhà đầu tư cần hiểu rõ các loại trái phiếu trên thị trường. Có nhiều cách phân loại Trái phiếu, bao gồm: theo chủ thể phát hành (trái phiếu chính phủ, trái phiếu của ngân hàng và các tổ chức tài chính, trái phiếu doanh nghiệp), theo tính chất giao dịch (trái phiếu sơ cấp, trái phiếu thứ cấp), theo phương thức đảm bảo (trái phiếu có đảm bảo, trái phiếu không có đảm bảo), theo điều kiện kèm theo ( trái phiếu chuyển đổi, trái phiếu thu hồi, trái phiếu có thể bán lại, trái phiếu kèm chứng quyền)...
Khẩu vị rủi ro của mỗi nhà đầu tư khác nhau. Những người có khả năng chịu rủi ro thấp nên chọn trái phiếu chính phủ hoặc trái phiếu có xếp hạng tín nhiệm cao. Ngược lại, những người chấp nhận rủi ro cao hơn có thể tìm kiếm trái phiếu doanh nghiệp hoặc trái phiếu quốc tế với lãi suất cao hơn.
Xếp hạng tín nhiệm đối với trái phiếu là công cụ quan trọng để nâng cao tính minh bạch của thị trường và là cơ sở để các nhà đầu tư lựa chọn kênh đầu tư. Có thể hiểu xếp hạng tín nhiệm được hiểu là sự đánh giá “chất lượng tín dụng”, tức là khả năng trả nợ của doanh nghiệp. Các tổ chức xếp hạng thường xây dựng và sử dụng hệ thống xếp hạng tín nhiệm của riêng mình với ký hiệu là chữ cái. Theo đó, các trái phiếu sẽ được xếp theo thứ tự bảng chữ cái A, B, C tương ứng với mức độ rủi ro từ thấp đến cao và phân loại thành hai cấp: cấp đầu tư (nên đầu tư) và cấp phi đầu tư (không nên đầu tư). Trái phiếu ở cấp độ đầu tư là trái phiếu an toàn và ổn định từ các tổ chức phát hành có triển vọng kinh doanh tích cực. Trái phiếu loại phi đầu tư (còn được gọi là loại “đầu cơ”) được coi là khoản đầu tư có rủi ro cao.
Trái phiếu có lãi suất cao thường đi kèm với rủi ro cao hơn. Nhà đầu tư cần xem xét lãi suất hiện tại của thị trường và dự báo lãi suất trong tương lai để đưa ra quyết định đầu tư. Lãi suất tăng có thể làm giảm giá trị của trái phiếu hiện tại, do đó nhà đầu tư cần cân nhắc thời điểm mua vào và bán ra.
Tính thanh khoản của trái phiếu cũng cần được xem xét. Trái phiếu chính phủ thường có tính thanh khoản cao hơn trái phiếu doanh nghiệp. Nhà đầu tư nên chọn trái phiếu dễ dàng mua bán trên thị trường để tránh bị kẹt vốn.
Thời gian đáo hạn của trái phiếu ảnh hưởng đến mức độ rủi ro và lợi nhuận. Trái phiếu ngắn hạn thường an toàn hơn nhưng có lãi suất thấp hơn. Trái phiếu dài hạn có thể mang lại lợi nhuận cao hơn nhưng đi kèm với rủi ro lãi suất và rủi ro tín dụng cao hơn. Nhà đầu tư cần cân nhắc thời gian đầu tư dự kiến của mình để chọn trái phiếu có thời gian đáo hạn phù hợp.
Đa dạng hóa giúp giảm thiểu rủi ro tổng thể của danh mục đầu tư. Nhà đầu tư nên phân bổ vốn vào nhiều loại trái phiếu khác nhau về loại hình, xếp hạng tín nhiệm, ngành nghề và thời gian đáo hạn. Điều này giúp giảm tác động của sự biến động trong một loại trái phiếu cụ thể lên toàn bộ danh mục.
Nhà đầu tư cần thường xuyên theo dõi tình hình tài chính và kinh tế để điều chỉnh chiến lược kịp thời. Những thay đổi trong chính sách tiền tệ, lãi suất, và tình hình kinh tế có thể ảnh hưởng lớn đến thị trường trái phiếu.
Hiểu rõ thông tin giúp việc lựa chọn trái phiếu dễ dàng, hiệu quả hơn
Trên thị trường tài chính đầy biến động, trái phiếu nổi lên như một "ngôi sao sáng", thu hút sự chú ý của các nhà đầu tư thông thái bởi những ưu điểm vượt trội. So với các kênh đầu tư khác như cổ phiếu hay bất động sản, trái phiếu mang đến sự an toàn vững chắc và thu nhập ổn định, góp phần bảo vệ và gia tăng tài sản cho nhà đầu tư. Nền tảng đầu tư Trái phiếu Digi Bond trên Digi Trading là công cụ đắc lực hỗ trợ hành trình đầu tư của bạn đơn giản, dễ dàng hơn.
Đừng quên theo dõi kênh truyền thông của Digi Invest để tiếp tục cập nhật kiến thức, xu thế đầu tư mới nhất trên thị trường.
Công ty cổ phần Digi Invest hoạt động trong lĩnh vực tư vấn và cung cấp giải pháp công nghệ tài chính. Với thế mạnh về công nghệ, quy trình minh bạch, phát triển an toàn và là đơn vị tiên phong về việc cung cấp các giải pháp công nghệ tài chính, Digi Invest luôn cố gắng để trở thành một tổ chức, đối tác vững vàng, đáng tin cậy với Nhà Đầu tư
Số giấy phép Đăng ký kinh doanh số 0109908632 cấp ngày 17/2/2022, cấp bởi Sở Kế hoạch và Đầu tư Thành phố Hà Nội
Số giấy phép đại lý phân phối chứng chỉ quỹ số 134/GCN-UBCK cấp ngày 21/6/2023, bởi Ủy ban Chứng khoán Nhà nước